刘湘代表没有套出吴佩孚的意图来，反听吴佩孚训斥了刘湘一顿，只好红着脸，连声说：“是！是！”而告退。
1931年9月，吴佩孚来到天水。这时陇南十四个县，全为马廷贤所占据。马部骑兵号称两万之众，编为三个骑兵师，攻占天水后又号称三个军。由韩进录、王占麟、马如仓分别担任军长。同年，国民政府中央特派员严尔爱来天水，马廷贤便接受蒋介石收编，被委任为陇南绥靖司令，由陕西潼关行营主任杨虎城指挥。由于吴在出川前，曾派他的政务处长刘泗英来天水鼓动过马廷贤，所以马廷贤对吴来天水仍表示热烈欢迎，曾派吴庆安为代表，前往武都迎接，显得格外重视。
马廷贤对吴的欢迎招待极为奢华，行辕设在天水当时最为壮观的九间楼，接待工作由参谋马达谋、副官马占麟、副官处书记蒲聘如(天水市人)全力操办。但计划的行辕地址已破旧不堪，因马部破城后，韩进录的骑兵卫队就驻扎在九间楼，楼道上下已成为马圈，为便于马匹通行，楼梯早已被垫为路坡，楼内楼外也被糟蹋得不成样子。于是采取紧急措施，组织人员突击抢修，由天水县政府拿出六千块银元作为装修费用，调集工匠日夜施工。在吴到达之日，九间楼已焕然一新。吴的卧室设在九间楼最后一间房内，室内布置富丽堂皇，床上是绸缎被褥、俄国毛毯、黄绸帐幔。行辕内外灯火辉煌，楼前正门扎有大型彩门，上飘各色彩旗，下悬精制宫灯，正中挂“孚威上将军行辕”金字大匾，光耀夺目。对联是：文章西汉两司马，经济南阳一卧龙，缓带轻裘羊叔子，纶巾羽扇诸孔明。行辕东西也各搭有彩坊，也有对联，东边是：大树将军瞻帷暂驻，轻骑都尉檗戟遥临。西边是：我佛如来皆大欢喜，斯人不出若苍生何。对联均为邑绅贾缵绪手书。行辕四周卫士林立，戒备森严，望之俨然，一派虎将雄风。
吴到达之日，马廷贤率全城官绅前往城郊天水郡迎接。军队、学生、群众数千人夹道欢迎。吴与其夫人张佩兰各乘藤轿，随员均乘马而行。另外还有卫队百十人和八大处幕僚。与吴同时到达的高级官员有参谋长张佐民、政务处长刘泗英、交际处长刘宜宾、军需处长张锡九以及白品清、郑伯庸等，其余均为原直系军队中部分师、旅长。吴进城后亦下轿乘马，他身着长袍马褂，头戴礼帽，斯文彬彬，不时向欢迎人群点首致意，然后即到九间楼行辕休息。
马廷贤在吴到达天水的第三天，于天水东校场举行了隆重的欢迎会，全城官绅、机关职员、学生、军队等都前往参加。吴在欢迎会上发表了长篇演讲。开头就大讲孔孟之道，以其治国平天下等语;接着又用中庸之道诋毁了孙中山先生的三民主义;还讲了易经上一段话“有天地然后有万物”的道理;最后强调说：“天卞兴亡匹夫有责，国民党政府专权卖国，希望西北回汉，团结救国，我是个军人出身，愿为抗日救国牺牲一切。”吴每讲一句，旁边站立的一位随员即大声照样宣读一句，听者都感到可笑。
吴留居天水期间，马迁贤对他的生活非常照顾，每天都以箍席招待，城内著名厨师会来子、周明元等负责膳食操作。饭菜分为三等，吴及其夫人每顿吃鱼翅席，八大处头目吃海菜席，卫队及一般随员吃“八大碗”。一时复兴茂、福兴和等几家城内有名的南贷店的鱼翅、海参、鱿鱼均被购买一空。
吴出身秀才，喜读经书，常以儒将自诩。在天水时深居简出每早除下楼到花园散步一回外，其余时间均在室内活动，空闲时还爱读易经，并用朱笔逐句圈点。每日来行辕拜谒者川流不息，大都为各县士绅和马的部下，吴对来宾只谈四书五经，或书法诗文，不谈政治。吴喜爱书法绘画，对求字题词者乐于接待，慷慨应承。书写时胸前常系一白围巾，运笔潇洒自如，一挥十数幅亦无倦意。并常与求墨者促膝相谈，古今中外，天南地北，无所不谈，文人士绅都以求得大帅“墨宝”为荣。前清翰林哈锐，邑绅贾缵绪，拔贡牛芮青，南湖居士杨本植等也常随其左右，谈经论史，赋诗助兴。当时的献诗今多散佚，唯哈锐的《赠吴子玉将军》七绝八首仍存，特抄录于后：
万劫鏖残老病身十年魂梦望青尘
补天筮肯来西北醉尉何人尔敢嗔
韬钤自昔有家风余子纷纷一洗空
敌国舟中名论在凭将只手障川东
蜀山息影偃麾旌雾影从教髀肉生
刊落棱威有本色依然万里一长城
韦编在手定行藏四圣心传未渺茫
疆场折冲余技耳千公太乙一毫芒
上策古今拼一走北胡南越忍包羞
岩岩一柱擎天立到处人争识故侯
少陵论将贵廉耻北斗以南更有谁
赢得全球人格在爱钱惜命究何为
金宋当年此战争君家磷蚧最声名
只今地网留遗迹话到劫灰泪暗倾
忍把神州袖手看如闻父老劝加餐
何当一怒噎蛇豕矍铄伏波再据鞍
吴在天水以孚威上将军名义，委任军政要职，任命马廷贤为“骑兵禁卫军总司令”兼“陇南护军使”，委任马部六个团长为师长。对各县士绅、县长等委以顾问参议等名义。对独霸各县的土军阀也委以要职，如西和的马尚智、武都的周富银、文县的赵光玉、康县的魏成弟等都委以师长或司令名义，进行拉拢。
